로젠블랫은 구글의 주가를 매수에서 중립으로 하향 조정했습니다. 이는 "회사가 처리하는 데 다소 시간이 걸릴 것으로 보이는 여러 가지 전환 위험" 때문이라고 밝혔습니다.
투자은행은 검색에 대한 AI의 영향을 포함하여 기술 거대 기업이 직면한 여러 가지 위험을 파악했습니다. AI 개요 도입으로 인해 검색 광고 수익에 부정적인 영향을 미칠 수 있습니다. 또한 빙(Bing)에 대한 검색 시장 점유율 손실 증거가 나타나기도 했습니다.
게다가 검색 광고 수익이 소매 미디어 네트워크로 이동하는 것이 가속화될 것으로 예상됩니다. 소매업체인 월마트(WMT)가 이 분야에서 아마존(AMZN)의 선례를 따르기 때문입니다.
로젠블랫은 또한 "경쟁적 역학이 구글을 AI를 위한 예상보다 높은 자본 지출 주기로 이끌 위험이 있다"고 덧붙였습니다.
최근 엔비디아는 시가 총액 측면에서 1위 기업이 되었습니다. 트루이스트 증권 분석가들은 이 회사가 "1위에서 1위 이상"이 될 수 있다고 말했습니다.
6월 18일, 엔비디아의 시가총액은 3조 3,400억 달러에 이르러 세계에서 가장 가치 있는 상장 기업인 마이크로소프트(MSFT)를 앞지르게 되었습니다. 그러나 엔비디아의 주가는 이후 몇 차례 거래에서 하락하여 정상 자리를 잃게 되었습니다.
로젠블랫 증권은 이번 주 애플의 주가를 매수로 상향 조정했습니다. 이는 회사의 개인 정보 보호 중심 Apple Intelligence 플랫폼이 AI 부문에서 시장 점유율을 높일 수 있는 잠재력 때문이라고 밝혔습니다.
로젠블랫이 실시한 조사에 따르면 개인정보 보호는 미국 소비자들이 AI 기술에서 가장 많이 찾는 기능입니다. 500여 명의 응답을 모은 이 조사에서는 "MaxDiff" 랭킹 시스템을 사용하여 스마트폰 초기 AI의 15가지 주요 기능을 평가했습니다. 개인정보 보호는 긍정적인 응답이 17.8%로 가장 우선 순위가 높게 나타났으며, 다음 순위인 통찰력보다 5.6%포인트 높았습니다.
"애플이 Private Cloud Compute를 접근 방식의 핵심으로 특별히 플래그를 지정했고, 최근에는 앱 스토어에서 강력한 광고 개인 정보 보호 보호 장치를 강화했으며 라이벌들의 AI 개인 정보 보호 실수와 대조적으로 애플은 강력한 개인정보 보호에 중점을 둔 초기부터 브랜드 이익과 AI 시장 점유율을 확보할 위치에 있는 것으로 보입니다."라고 분석가들은 말했습니다.
로젠블랫은 또한 엔비디아가 다른 기술 거대 기업에 영향을 미치는 비용 압박으로부터 보호하는 것으로 보이는 특수 대규모 언어 모델(LLM)과 애플 실리콘에 대한 애플의 전략적 초점을 강조했습니다.
AI 메모리 칩 제조업체 마이크론 테크놀로지는 수요일에 최근 분기 실적을 발표한 후 주가가 하락했습니다.
시티 분석가들은 이 하락이 회사의 보수적인 전망과 증가된 자본 지출 때문이라고 설명했습니다. 그러나 그들은 긍정적인 전망을 유지하면서 투자자들은 "DRAM 호황 논제가 여전히 온전하고 우리는 2025년까지 순차적으로 매출, EPS, 매출 총 이익이 더 높아질 것으로 예상하기 때문에 침체기에 MU를 매수해야 한다"고 말했습니다.
이러한 견해를 반영하여 시티는 마이크론 주식에 대한 매수 등급을 반복하고 가격 목표를 175달러로 상향 조정했습니다. 그들은 마이크론의 2024년 회계 연도 주당 이익(EPS) 견적을 0.52달러에서 0.66달러로 끌어올렸습니다.
제이피모건 분석가들은 마이크론이 AI와 가속화 컴퓨팅 서버 배포에 따른 메모리 콘텐츠 수요를 활용할 수 있는 능력에 대한 확신을 공유했습니다. 그들은 회사의 HBM3e 용량이 2025년까지 매진되었으며 2026년에 대한 수요가 나타나기 시작하고 있다고 지적했습니다.
"HBM3e와 eSSD의 총 이익률은 각 부문에 기여하며 주기적인 수요/공급 관련 가격 인상과 결합하여 수익성 프로필을 구조적으로 강화할 것으로 믿습니다."라고 제이피모건 분석가들은 썼습니다.
"우리는 주식이 2024년과 2025년까지 지속적으로 아웃퍼포먼스를 기록할 것으로 믿으며 시장이 수익/마진/수익력 향상을 계속해서 할인하기 때문입니다."
제이피모건은 마이크론 주식에 대한 '과체중' 등급을 반복하고 2025년 12월 가격 목표를 180달러로 설정했으며 마이크론을 "내년 하반기에 가장 중요하게 주목하는 기업 중 하나"로 강조했습니다.
이번 주 초, 투자은행인 스티펠의 분석가들은 테슬라에 대해 매수 등급과 265.00달러의 가격 목표로 연구 범위를 시작했습니다.
그들은 테슬라가 향후 몇 년 동안, 특히 2025년에서 2027년 사이에 상당한 성장을 이룰 수 있는 좋은 위치에 있다고 생각합니다. 단기적으로는 업데이트된 모델 3와 다가오는 모델 Y 리프레시가 판매를 촉진할 것으로 예상됩니다. 또한 차세대 모델 2의 생산이 높은 수요를 유도할 것으로 예상됩니다.
"우리는 또한 테슬라의 AI 기반 풀 셀프 드라이빙(FSD) 이니셔티브가 FSD 판매, 가능한 라이선스 계약, 장기적인 로보택시 이니셔티브의 중요한 요인으로 상당한 가치를 창출할 가능성이 있다고 믿습니다."라고 스티펠 분석가들은 썼습니다.
그러나 그들은 2024년 1분기 실적의 저조로 인한 납품 수준, EV 채택의 과제, 미국 선거와 관련된 불확실성을 포함한 단기적인 위험도 강조했습니다.
