Es wird erwartet, dass Anleger diese Woche die Zinsaussichten der Federal Reserve bewerten, bevor die vierteljährlichen Gewinnberichte großer US-Unternehmen vorliegen. Nach einer Reihe starker Wirtschaftsdaten sagte Fed-Chef Jerome Powell, er werde die Möglichkeit einer Zinssenkung mit „Vorsicht“ betrachten. Leider hat Boeing ein neues Problem mit seinem 737-Jet-Modell entdeckt, was dem Unternehmen einen weiteren Schlag versetzt.

1. Leichter Rückgang am Terminmarkt
Der US-Aktienterminmarkt erlebte am Montag eine Korrektur. Die Anleger bereiten sich diese Woche auf Unternehmensgewinne vor und bewerten die jüngsten Zinskommentare des Vorsitzenden der US-Notenbank, Jerome Powell. Um 17:00 Uhr Ortszeit fielen die Dow-Futures-Kontrakte um 131 Punkte oder 0,4 %, die S&P 500-Futures um 15 Punkte oder 0,3 % und die Nasdaq 100-Futures um 46 Punkte oder 0,3 %. Letzte Woche fiel der Arbeitsmarktbericht für Januar viel besser aus als ursprünglich erwartet, was zu wichtigen Indikatoren führte, die als Zeichen der Stärke der führenden US-Wirtschaft gewertet wurden. Die Wirtschaftsdaten übten einen Aufwärtsdruck auf die Renditen von US-Staatsanleihen aus, da sie die erwartete Phase der Zinssenkungen der Federal Reserve in diesem Jahr verzögerten, wurden jedoch von vielen Anlegern als Zeichen der Stärke der US-Wirtschaft begrüßt. Steigende Aktien von META Platform (META) und Amazon.com (AMZN) waren weitere Faktoren, die den Aktienmarkt in der letzten Sitzung beflügelten. Insbesondere der Aktienkurs von META stieg in der letzten Sitzung um 20,3 %, wodurch sich die Marktkapitalisierung der Facebook-Muttergesellschaft auf 1,2 Billionen US-Dollar erhöhte.

2. Die Welle der Gewinnmitteilungen rückt näher
Es wird erwartet, dass die Erholung des Aktienmarkts diese Woche erneut auf die Probe gestellt wird, da große US-Unternehmen ihre Jahresergebnisse veröffentlichen. McDonald's (MCD) wird voraussichtlich am Montag einen Bericht vorlegen, und interessierte Anleger werden darauf achten, ob die Gewinne der Burger-Kette gestiegen sind, da preislich wettbewerbsfähige Verbraucher sich für günstigere Mahlzeiten entscheiden. Caterpillar (CAT), ein Maschinenhersteller, der als führend im US-amerikanischen Industriesektor gilt, wird ebenfalls Ergebnisse für das vierte Quartal und das Gesamtjahr veröffentlichen. Medienunternehmen haben diese Woche auch wichtige Gewinnberichte geplant, wobei die Gewinne von Disney (DIS), Fox, Warner Music Group und The New York Times (NYT) voraussichtlich im Rampenlicht stehen werden. Es wird erwartet, dass das Interesse an großen Technologieunternehmen anhält, nachdem letzte Woche marktbewegende Gewinne von Giganten wie den Technologiegiganten Microsoft (MSFT) und Google-Eigentümer Alphabet (GOOGL) sowie dem chinesischen E-Commerce-Unternehmen Alibaba (BABA) bekannt gegeben wurden. Das Mitfahrunternehmen Uber (UBER) und der Chipdesigner Arm Holdings (ARM) werden diese Woche ebenfalls Gewinne veröffentlichen. Während man hofft, dass die Gewinne breitere Konjunktursignale widerspiegeln, dürften die Gewinne der im S&P 500 gelisteten Unternehmen in diesem Jahr um fast 10 % steigen, nach einem Anstieg von 3,6 % im letzten Jahr, so die von Reuters zitierten LSEG-Daten.

3. Powell „vorsichtige Haltung gegenüber Zinssenkungen“
Eine starke US-Wirtschaft könnte der US-Notenbank Zeit verschaffen, bei möglichen Zinssenkungen „vorsichtig“ vorzugehen, sagte der Vorsitzende der US-Notenbank, Jerome Powell, am Sonntag in einem Interview mit der CBS-Nachrichtensendung „60 Minutes“. Powell fügte außerdem hinzu, dass er sich „Daten wünschen würde, die eine nachhaltige Abkühlung der Inflation auf die von der Fed angegebenen 2 % zeigen“. Seine Kommentare unterstrichen die vorsichtige Stimmung der Fed-Beamten, um das Risiko einer starken Zinssenkung zu vermeiden, die den Preisanstieg erneut verstärken würde. Letzte Woche beließ die Fed ihren Leitzinssatz unverändert bei 5,50 % von 5,25 % und betonte, dass sie mehr Beweise benötige, um zu bestätigen, dass die Inflation nachlässt. „Wir müssen das Risiko abwägen, zu früh oder zu spät zu handeln“, fügte Powell hinzu und lehnte Spekulationen ab, dass die Fed mit ziemlicher Sicherheit eine „sanfte Landung“ erreichen könnte und dass die US-Wirtschaft auf ihre historisch beispiellose Weise stark sei. erklärte .

4. Boeing erwähnt mögliche Verzögerungen bei der Auslieferung des 737-Jets
Boeing-Aktien fielen im Vorabendhandel am Montag US-amerikanischer Zeit. Das Unternehmen führte eine mögliche Verzögerung bei einigen Lieferungen „in naher Zukunft“ an, da neue Probleme mit einigen Karosserien der 737-Jets auftreten könnten. In einem internen Memo, das am Sonntag an die Führungskräfte verschickt wurde, stellte Stan Deal, Boeings Präsident für kommerzielle Luftfahrt, fest, dass einige der beiden Löcher des Modells möglicherweise nicht genau nach den Anforderungen des Unternehmens gebohrt wurden. Deal sagte, das Problem sei kein „unmittelbares Flugsicherheitsproblem“ und alle 737 könnten weiterhin sicher fliegen. Er gab jedoch zu, dass bei etwa 50 nicht ausgelieferten Flugzeugen „Nacharbeiten“ durchgeführt werden müssten. „Wir sind bestrebt, jedes Mal ein perfektes Flugzeug zu liefern, daher wird unser Team in dieser Zeit einige Tage Zeit haben, Inspektionen abzuschließen und notwendige Nacharbeiten durchzuführen“, sagte Dill. Die Bedenken hinsichtlich der Sicherheit der Boeing-Flotte wurden durch den tödlichen Unfall mit einer der 737 Max 9 von Alaska Airlines im vergangenen Monat verstärkt, und das Unternehmen hat noch keinen Ausblick auf das Geschäftsjahr 2024 gegeben left to show“, um das Vertrauen der Aufsichtsbehörden und Passagiere zurückzugewinnen.

5. Instabilität auf dem Rohölmarkt
Die Rohölpreise waren am Montag volatil, da Bedenken hinsichtlich des Zeitpunkts einer möglichen Verzögerung der Zinssenkungen durch die Federal Reserve und der anhaltenden Gewalt im Nahen Osten bestanden. Ab 5 Uhr Eastern Time fielen die US-Rohöl-Futures-Preise um 0,3 % auf 72,08 US-Dollar pro Barrel und die Brent-Rohöl-Futures-Preise fielen um 0,2 % auf 77,21 US-Dollar pro Barrel. Beide Indizes zeigten letzte Woche eine gewisse Schwäche, teilweise aufgrund des US-Arbeitsmarktberichts, und da die Erwartungen einer Zinssenkung weiter in die Zukunft verschoben wurden als ursprünglich erwartet, könnte der längerfristige Druck auf die Finanzbedingungen theoretisch weltweit zunehmen. Dies könnte die Nachfrage beeinträchtigen im größten Ölverbraucher. Analysten von ING sagten, dass auch die Hoffnung auf einen Waffenstillstand zwischen Israel und der Hamas zu einem Teil der Schwäche am Freitag beigetragen habe. Sie bestanden jedoch darauf, dass ein Waffenstillstand „nicht sofort zu erwarten“ sei. ING-Analysten sagen, dass die Rohölversorgung trotz der Houthi-Offensive in den USA und im Vereinigten Königreich „unbeeinträchtigt“ bleibe, da der Ölmarkt teilweise mit einem Viertel seiner Kapazität ausgelastet sei, was zum Teil darauf zurückzuführen sei, dass die OPEC-Produzenten große Produktionsüberschüsse hätten. „Aber die Situation könnte sich schnell ändern, wenn sich die Spannungen auf andere Teile des Nahen Ostens ausweiten“, fügten sie hinzu.